מסחר לעומת השקעה | 8 הבדלים מהותיים שאתם חייבים להכיר!

ההבדלים בין מסחר להשקעה

מסחר מתייחס לקנייה ומכירה של מניות על בסיס קבוע כדי להרוויח רווח על בסיס תנודות השוק במחיר ואילו השקעה מתייחסת לאסטרטגיית קנייה והחזקה של השקעות לתקופה ארוכה שבה משקיעים יכולים להרוויח על בסיס ריבית ויכולים להשקיע מחדש תקופת זמן.

בטח שמעתם על אנשים שמרוויחים כסף משוק המניות. למרות שיש מיליון דרכים לעשות זאת, יש לנו שני סיווגים רחבים של פעילויות בשוק המניות - מסחר (שמאמין בקריאת תרשימים) והשקעות (המאמינים ביסודות הערכת שווי לאורך תקופה ארוכה).

לפני שנכנס למפרט המסחרי לעומת ההשקעה בואו נבין את ההבדל על ידי התבוננות בשני האנשים המשפיעים ביותר בעולם יצירת העושר, האחד ידוע בהשקעותיו לטווח הארוך והשני סוחר בעל שם. אם אתה חסיד שוק המניות אולי כבר ניחשתם בשמות, הם - וורן באפט וג'ורג 'סורוס. שניהם הכינו ערימות כסף ענקיות במהלך חייהם בשוק המניות, אך באופן שונה.

שוויו של וורן באפט הוא כ -67 מיליארד דולר שהרוויח את כספו בהשקעות ארוכות טווח בחברות שהמניות שלהן הוא מחזיק במשך עשרות שנים. בואו נסתכל על אחת הציטוטים המפורסמים שלו.

"אני אגיד לך איך להתעשר. סגור את הדלתות. היו פוחדים כשאחרים חמדנים. היה חמדן כשאחרים פוחדים. ” - וורן באפט

לעומת זאת, יש את ג'ורג 'סורוס ששוויו הנקי הוא כ -24.2 מיליארד דולר שעשה כסף ממספר אינספור עסקאות .

"השווקים נמצאים כל הזמן במצב של חוסר וודאות ושטף וכסף נוצר על ידי ניכוי המובן מאליו והימור על הבלתי צפוי". - ג'ורג 'סורוס

מסחר מול אינפוגרפיקה משקיעה

בואו נראה את ההבדלים העיקריים בין מסחר לעומת השקעה.

הבדלים עיקריים

  • המסחר נעשה בדרך כלל על ידי אנשים העוסקים במסחר תוך יום ותמיד מחפשים השקעות צמיחה כאשר משתמשים בכלי ניתוח טכני, והם מנבאים את התנועה הגבוהה או הנמוכה יותר. בעוד שמשקיע, לעומת זאת, מחפש השקעת ערך והם דבקים בהשקעה שלהם הרבה מאוד זמן.
  • הסיכון גבוה מאוד באסטרטגיית המסחר מכיוון שאין שום גידור כנגד עסקאות מסוג זה, ולכן הכסף העומד על הפרק הוא גבוה מאוד ללא הגנה על הצד התחתון. מצד שני, למשקיע עשוי להיות תיק מאוזן כראוי, כאשר חסרון של נכס מסוים יהיה בצד האחרים כדי לגדר את ההפסדים.
  • התנועה בשוק ובמדדים נובעת בדרך כלל מהיקפי פעילות סחר גדולים, ולכן בתרחיש זה סוחרים ממלאים תפקיד מרכזי בהנעת מחירי השוק בהשוואה למשקיע.
  • לסוחרים יש תפיסה משלהם של הפוך או שלילי והם נסחרים בהתאם, יש להם סוגים שונים של אסטרטגיות מסחר כמו Butterfly, Short sell, Long Straddle, Strangle ועוד רבים, בעוד שלמשקיע יש אסטרטגיה פשוטה וניל להחזיק את הנכס תוך השקעה. .
  • ההחזרות די אינן ודאיות ומהירות במסחר מכיוון שעסקאות רכישת מכירה מתרחשות על בסיס יומי, ומשקיע צריך לחכות די הרבה זמן כדי לקבל תשואות נאות.
  • מידע חשוב מדי יום ותוצאות רבעוניות חשובים לסוחר מכיוון שדברים מסוג זה מביאים תנועה רבה במניות המאפשרות הזדמנות לסוחר, בעוד שמשקיע מאמין בערך ועקרונות החברה.

יתרונות וחסרונות

מסחר במניות הוא הרבה יותר זמן וטרוף בהשוואה להשקעות. במקרה של השקעות, ברגע שביצעת השקעות טובות אתה יכול פשוט להירגע בלי לקנות או למכור במשך חודשים / שנים.

ציטוט המסמל את ההבדל הזה-

השקעה צריכה להיות יותר כמו לראות צבע יבש או לראות דשא צומח. אם אתה רוצה התרגשות, קח 800 דולר ותלך ללאס וגאס. " - פול סמואלסון
  • ביצוע השקעות לטווח ארוך דורש ידע ביסודות הפיננסיים של החברות - כמו יחסים פיננסיים, הבנת תזרים מזומנים חופשי, הערכות שווי DCF, מכפילי הערכה יחסית כמו יחס PE, יחס PBV. למרות שיש לך הזדמנות לעשות ערימות כסף במהירות עם המסחר, הסיכון הכרוך במסחר גבוה בהרבה מאשר בהשקעות. אתה יכול להפסיד יותר כסף ממה שיש לך בפועל במסחר. קיים סיכון לאבד כסף גם בהשקעות, אך הדבר עלול להתרחש בגלל השטויות בעסק ובשל תזמון השוק.
  • העלות המעורבת במסחר היא בדרך כלל גבוהה כמו בכל פעם שאתה לסחור מניה תצטרך לשלם עמלות מסוימות. לפיכך, התשואות שלך צריכות להיות גבוהות יחסית בכדי לכסות את העלויות האלה. לעומת זאת, תוכלו להוזיל עלויות מכיוון שיש פחות קנייה ומכירה, אך אז גם התשואות יהיו נמוכות יחסית.
  • השקעות לטווח ארוך מיועדות לאנשים שרוצים להרוויח כסף אך להימנע מהפסדים עצומים. אתה יכול להרוויח תשואה ראויה על ידי השקעה מחדש של הדיבידנדים שלך והשארת הכסף שלך בשוק לטווח הארוך.

אם אתה רוצה ללמוד מחקר אקוויטי באופן מקצועי, ייתכן שתרצה להסתכל על 40 שעות וידאו של  הדרכה מקוונת לחקר המניות

מה כדאי לעשות מסחר או השקעה?

נסה לענות בעצמך על השאלות הבאות, וכנראה שתדע אם מסחר הוא הדבר בשבילך או השקעה.

  • כאשר אתה מחליט בין פעילויות אלה בבורסה אתה צריך לחשוב על הזמן שאתה יכול להקדיש לכל אחת מהן. אם אתה יכול להשקיע שעות בקריאת תרשימים וגרפים על בסיס יומי, אז המסחר יהיה הדבר בשבילך. אם לא אז יהיה לך יותר טוב עם השקעות לטווח ארוך.
  • כמות מחקרי המניות אשר תכלול במסחר היא גם נרחבת בהרבה בהשוואה לביצוע השקעות. הרבה עבודה קשה כרוכה בניתוח הדוחות הכספיים, צמיחת חברות, היסטוריה וגם תחזיות פיננסיות עתידיות. מי שבאמת ייהנה להשקיע אנרגיה ולעשות את הניתוח הטכני והיסודי באופן דתי, צריך לשקול לשחק בשוק.
  • בהתחשב בגודל המשקיע וביעדיו, אם אתה משקיע קטן, אתה יתאים יותר להשקעות לטווח הארוך במטרה להגדיל את התיק שלך ואילו אם אתה משקיע גדול במטרה לסחור לטווח קצר, עליך לתכנן לנצח את השוק.

בעיה לעשות את שניהם

מה כאשר ההשקעות לא מתנהלות בהתאם לתוכנית שלנו? זה כאשר קורה כמה מהשגיאות הגדולות ביותר. אנשים נוטים לבלבל את גישת ההשקעה עם המסחר ולפנות לעבר סכנה. כאשר מחיר המניה מסתדר לא טוב לסוחר ולא למשקיע שום בעיה. אבל מה קורה כשזה לא קורה?

נניח שמחיר המניות מתחיל לרדת. כסוחר יהיה לך מנוס על מנת למנוע את ההפסדים הקטנים להיות גדולים. מכיוון שכסוחר אתה לא קשור רגשית למניה אתה תיפטר ממנה בנקודת הזמן הנכונה. זה בצדק מה שסוחר צריך לעשות.

אבל יש בעיה במקרה אם תחליט לשמור על המניה ולא רוצה לוותר עליה. אז הנה הסוחר הפך למשקיע לכאורה שאין לו מספיק מידע על החברה כדי לקבל החלטה להחזיק את המניה או להרפות אותה. כמשקיע, היית עובד על הניחוש. באופן דומה להיות משקיע אתה לא אמור למכור את המניה כשהמחירים יורדים אלא להאמין ביסודות ולהחזיק במניה.

לא משנה איזו מהן היא אסטרטגיה טובה יותר, כדאי לבחור אחד או אחר ולעמוד בו.

טבלה השוואתית

קריטריוניםמִסְחָרהשקעה
מבואמתייחס לקנות ולמכור לפי תנועות המחיריםמתייחס לרכישה ולהחזקת ניירות הערך לפרק זמן מסוים
תקופת ההשקעהככלל, בפעילות מסוג זה ההשקעה היא לטווח קצר ויש כניסה ויציאה מהיריםאמנם כאן ההשקעה היא לטווח ארוך ויציאה אם ​​היא רחוקה מנקודת הכניסה
רווחי הוןישנם רווחי הון לטווח קצר ורק קשורים לעלייה במחיר הביטחוןניתן להרוויח רווחי הון לטווח הארוך לא רק עם העלייה, אלא גם בצורה של דיבידנדים ובונוסים על בסיס תקופתי
סיכון ומתודולוגיההסיכון גבוה מאוד מכיוון שמדובר בהשקעה לטווח קצרהסיכון נמוך יותר בהשוואה למשך ההשקעה ארוך
סוגי ניירות ערךניתן לסחור רק בניירות ערך או במניות שכן יש כניסה ויציאה מהירהניתן להשקיע סוגים שונים של נכסים בתיק כמו מניות, אג"ח, שטרות
כוונת ההשקעההמניע הוא להרוויח רווחים ולצאת מהתפקידהשקעת ערך מתבצעת על פונקציונליות של החברה, בנקאות על יסודות החברה
רווחים הסיכון הוא גבוה, כך שבאופן כללי, גם התשואות הן גבוהותתשואות מוגבלות והרווחים מושקעים מחדש לרכישת מניות נוספות
כלים המשמשים לניתוחמשתמשים בכלי ניתוח טכני כמו ממוצעים נעים ושיטת פמוטיםהיחס הכספי והיסודות של החברה מנותחים כמו יחס השקעה / רווח והפסד
אסטרטגיית השקעהסוחרים קונים את המניה כדי למכור בהפוך ומכירה קצרה כדי לקנות במחיר נמוך יותרהמשקיעים קונים את ניירות הערך כדי להחזיק ולקצור את היתרונות עם צמיחת החברה
הגנה מפני השקעהסוחרים בדרך כלל עוקבים אחר הפסדי עצירה קפדניים שמבטיחים שהם סוגרים את עמדות ההפסד במחיר שנקבע מראשהישאר במקום כאשר המחירים יורדים ומבוסס על ביצועי החברה כדי להיטיב בעתיד ולהחזיר את ההפסדים הנוכחיים
דפוס מסמס רווחי הון לטווח קצר מוטל על ההחזרים הללו והשיעור מבוסס על מדרגת ההכנסה שלך והוא גבוה יחסית לרווחי הון לטווח ארוךמס על רווחי הון לטווח ארוך מוחל על התשואות הללו שהשיעור יכול להיות נמוך מאפס אם התשואות יניבו לאחר פרק זמן ארוך.
מוצרי השקעהמניות ואופציות, מכיוון שאתה יכול לקנות ולמכור בקלות על בסיס תוך יום ולהרוויח את ההפרשמניות, אגרות חוב, קרנות גידור, קרנות נאמנות, קרנות הון הנסחרות (תעודות סל)
העלות הכרוכה בכךקנייה ומכירה תכופה של ניירות ערך אלו מתרחשים לרוב בחשבון התיווך ובכל עסקה גובה תיווךעם כמות מוגבלת של עסקה, דמי התיווך מוגבלים גם הם

מדוע מסחר והשקעה חשובים שניהם?

שניהם תלויים זה בזה, שללא קיומם של סוחרים, למשקיעים לא תהיה נזילות לקנות ולמכור מניות וללא משקיעים, לסוחרים לא יהיה מקור שממנו יוכלו לקנות ולמכור. לפיכך, קשה להחליט מי מהם עדיף.

אם כולם היו משקיעים, אז אף אחד לא היה מוכן למכור או לקנות בטווח הקצר, מה שמוביל לתרחיש שוק לא בריא. בסופו של דבר, הנזילות היא שנוטה להחליק את מחירי השוק.

סיכום

אם עלינו לסכם את כל הדיון שקיימנו בנושא מסחר לעומת השקעה, סוחרים הם אלה שמנצלים את תנאי השוק בכדי להיכנס או לצאת מהעמדות שלהם על מניות לאורך זמן קצר, תוך קבלת תשואות קטנות יותר אך הרבה יותר, ואילו משקיעים. לשאוף לתשואות גדולות יותר לאורך תקופה ממושכת על ידי קנייה והחזקת מניות.

זה לא הרבה דאגה שאתה סוחר או משקיע, זה רק שאתה צריך להיות עסוק במרדף שמתאים לתכונות האישיות, היכולות והפילוסופיות שלך. אני מקווה שנהנתם לקרוא את המידע הזה כמו שכתבתי אותו.