מהו סיכון השקעה?
סיכון השקעה מוגדר כסבירות או אי וודאות להפסדים ולא רווח צפוי מהשקעה עקב ירידה במחיר הוגן של ניירות ערך כמו אגרות חוב, מניות, נדל"ן וכו '. כל סוג של השקעה חשוף למידה מסוימת של סיכון השקעה כמו סיכון שוק כלומר הפסד על הסכום המושקע או סיכון ברירת המחדל כלומר הכסף שהושקע לעולם אינו מוחזר למשקיע.
סוגי סיכוני השקעה
הבה נבחן סוגים שונים של סיכוני השקעה:
מספר 1 - סיכון שוק
סיכון שוק הוא הסיכון שהשקעה תאבד מערכה עקב אירועים כלכליים שונים העלולים להשפיע על השוק כולו. הסוגים העיקריים של סיכון שוק כוללים:
- סיכון הון: סיכון זה נוגע להשקעה במניות. מחיר השוק של המניות הוא תנודתי וממשיך לעלות או לרדת על בסיס גורמים שונים. לפיכך, סיכון המניות הוא הירידה במחיר השוק של המניות.
- סיכון ריבית : סיכון הריבית חל על ניירות ערך החוב. שיעורי הריבית משפיעים לרעה על ניירות הערך, כלומר שווי השוק של ניירות הערך עולה אם הריבית יורדת.
- סיכון מטבע: סיכון מטבע נוגע להשקעות במטבע חוץ. הסיכון לאבד כסף על השקעות במטבע חוץ בגלל תנועה בשערי החליפין הוא סיכון מטבע. לדוגמא, אם הדולר האמריקני יפחת לרופי ההודי, ההשקעה בדולרים אמריקאיים תהיה פחותה ערך ברופי ההודי.
# 2 - סיכון נזילות
סיכון נזילות הוא הסיכון של אי יכולת למכור את ניירות הערך במחיר הוגן ולהמיר למזומן. בגלל פחות נזילות בשוק, יתכן והמשקיע יצטרך למכור את ניירות הערך במחיר נמוך בהרבה ובכך לאבד את הערך.
# 3 - סיכון ריכוז
סיכון ריכוז הוא הסיכון להפסד על הסכום המושקע מכיוון שהושקע רק בנייר ערך אחד או סוג נייר ערך אחד. בסיכון ריכוז, המשקיע מאבד כמעט את כל הסכום המושקע אם שווי השוק של הנייר הערך המושקע יורד.
מס '4 - סיכון אשראי
סיכון אשראי חל על סיכון ברירת המחדל על האג"ח שהונפקו על ידי חברה או הממשלה. מנפיק האג"ח עלול להיתקל בקשיים כלכליים שבגללם הוא לא יוכל לשלם את הריבית או הקרן למשקיעי האג"ח ובכך מחייב את התחייבויותיו.
# 5 - סיכון להשקעה מחודשת
סיכון להשקעה מחודשת הוא הסיכון לאובדן תשואות גבוהות יותר על הקרן או ההכנסה בגלל שיעור הריבית הנמוך. שקול אג"ח שמספקת תשואה של 7% הבשילה ויש להשקיע את הקרן ב -5% ובכך לאבד הזדמנות להרוויח תשואות גבוהות יותר.
# 6 - סיכון לאינפלציה
סיכון לאינפלציה הוא הסיכון לאובדן כוח הקנייה מכיוון שההשקעות אינן מניבות תשואות גבוהות יותר מאינפלציה. האינפלציה אוכלת את התשואות ומורידה את כוח הקנייה של הכסף. אם ההחזר על ההשקעה נמוך מהאינפלציה, המשקיע נמצא בסיכון אינפלציה גבוה יותר.
מס '7 - סיכון אופק
סיכון אופק הוא הסיכון לקיצור אופק ההשקעה עקב אירועים אישיים כמו אובדן עבודה, נישואין או קניית בית וכו '.
# 8 - סיכון אריכות ימים
סיכון אריכות ימים הוא הסיכון של קיום החסכון או ההשקעות הנוגעים במיוחד לפנסיונרים פנסיונרים או קרובים.
# 9 - סיכון השקעות זר
סיכון השקעות זר הוא הסיכון של השקעה במדינות זרות. אם המדינה כולה בסיכון של ירידה בתוצר, אינפלציה גבוהה או אי שקט אזרחי, ההשקעה תאבד כסף.
ניהול סיכוני השקעות
אמנם, ישנם סיכונים בהשקעה אך ניתן לנהל ולשלוט בסיכונים אלה. דרכים שונות לניהול הסיכונים כוללים:
- פיזור: פיזור כולל פיזור השקעות לנכסים שונים כמו מניות, אגרות חוב ונדל"ן וכו '. זה עוזר למשקיע שכן הוא ירוויח מהשקעות אחרות אם אחת מהן לא תבצע. ניתן להשיג גיוון בין נכסים שונים וגם בתוך הנכסים (למשל השקעה במגזרים שונים בעת השקעה במניות).
- השקעה עקבית (ממוצעת): על ידי השקעה עקבית כלומר השקעה של סכומים קטנים בפרקי זמן קבועים שהמשקיע יכול לממוצע בהשקעה שלו. הוא יקנה מתישהו גבוה ולעיתים יקנה נמוך וישמור על מחיר העלות הראשוני של ההשקעה. עם זאת, אם ההשקעה תעלה במחיר השוק הוא ירוויח על כל ההשקעה.
- השקעה לטווח הארוך: השקעות לטווח הארוך מספקות תשואות גבוהות יותר מהשקעות לטווח קצר. למרות שיש תנודתיות קצרת טווח במחירי ניירות הערך, הם בדרך כלל צוברים כאשר הם מושקעים לאורך אופק ארוך יותר (5,10, 20 שנה).
נקודות חשובות
- זהו הסיכון לאבד את הכסף שהושקע עקב ירידת המחיר ההוגן של נייר הערך.
- ניירות ערך עם סיכון גבוה יותר נותנים תשואות גבוהות יותר.
- הסיכון כולל בעיקר סיכון שוק אך לא מוגבל לסיכון שוק. ישנם סוגי סיכון אחרים כמו סיכון אשראי, סיכון השקעה מחדש וסיכון לאינפלציה וכו '.
- אמנם, סיכון ההשקעה נוגע כמעט לכל מיני השקעות, אך ניתן לצמצם זאת באמצעות פיזור, תוך השקעה ממוצעת של השקעה והשקעה באופק ארוך.
סיכום
סיכון השקעה הוא חוסר הוודאות באיבוד הסכום המושקע. כל ההשקעות נושאות מידה מסוימת של סיכון הפסד, אך על ידי הבנה טובה יותר של פיזור הסיכון והמשקיע, יתכן והמשקיע יוכל לנהל סיכונים אלה. על ידי ניהול סיכונים טוב יותר המשקיע יוכל להיות בעל עושר פיננסי טוב ולעמוד ביעדיו הכספיים.