מהי קבלת נאמנות?
קבלת נאמנות הינה מימון לטווח קצר בגדר שטר חוב לבנק בו ההלוואה הניתנת להחזר תימכר במכירת סחורות (מקומיות או יצוא) ללקוח.
הֶסבֵּר
- בדרך כלל, לחברות אין מספיק מזומנים ושווי מזומנים מספקים עבורן לרכוש מלאי מספק כדי לבצע מכירה, אך עשויות לקבל הזמנות מכירה מלקוחות. במקרים אלה הם פונים לבנקאי לקבלת אשראי לטווח קצר באופיו של קבלת נאמנות. הבנקאי ישלם תשלום עבור הסחורה ליצואן הזר או למוכר המקומי. באמצעות המלאי שנרכש מהספק, החברה יכולה לבצע מכירה נוספת ללקוח, עם מימוש ההתחייבות, ההלוואה שניתנה לבנק מוחזרת בריבית סמלית.
- על הלווה (כלומר) האדם שפנה לבנק לקבלת נאמנות, הפרדה נאותה של הסחורה שהושגה. הדוח התקופתי מונפק גם לבנקאי על בסיס הסכם קבלת נאמנות.
פורמט קבלת אמון
אלה משמשים ברחבי העולם ללא פורמט אחיד. במילים אחרות, זה שהונפק על ידי בנק בבריטניה לא יכול להיות זהה למקובל בארה"ב.
הדרישות הבסיסיות הן כדלקמן:
- תאריך קבלת הנאמנות
- צירוף הזמנת המכירה התקבל
- אופי הסחורה שנרכשה (מצורף PO אם מתקבל)
- אישורים שהתקבלו מהרשויות הנוגעות בדבר (אם יבוא)
- פרטי חשבון הבנק של היצואן הזר
- תנאים אחרים כנדרש על ידי הבנק
כיצד עובד קבלת אמון?
התהליך כמעט מסובך למדי, במיוחד במקרה של עסקאות יבוא או יצוא מכיוון שהוראות חוק המכס המקומי והכללים (אם יש כאלה) הקבועים בו אמורים לעמוד גם הם.
התהליך הבסיסי הוא כדלקמן:
- הלקוח ניגש לבנק לצורך קבלת אמון על ידי מילוי הטפסים הנדרשים והשלמת התהליך הדרוש.
- הבנק על היותו מרוצה מהתיעוד ממנה את הלקוח כסוכנו לרכישת הטובין הנדרשים מטעמו של הבנק.
- עם קבלת טובין משלם הבנק את תמורת הרכישה לספק הסחורה במסגרת לוחות הזמנים המוסכמים.
- התשלום מתבצע רק לחשבון הבנק כאמור במסמך קבלת הנאמנות.
- הסחורה המתקבלת מופרדת ומאוחסנת במחסן של הלווה עד למכירה.
- הבנק מנוהל באופן תקופתי לגבי יתרת הסגירה של הטוב ומצבו.
- תמורת הרכישה שהתממשה בעת מכירה משמשת לראשונה להסדרת קרן וריבית קבלת הנאמנות.
במה שונה קבלת סחר ממכתב האשראי?
אז השאלה הבאה היא, במה שונה אשראי המסחר מכתב האשראי?
- מכתב אשראי הוא ערבות שניתנה לצד הזר על ידי הבנקאי המקומי לתמורה לתמורה לעסקאות. זה לא מכשיר לפיו הסכום משולם על ידי הבנק ואז נגבה מהלווה כמו במקרה של קבלת נאמנות. בעסקאות בינלאומיות יתכן שהצדדים לא יכירו זה את זה.
- במקרים אלה, הספק הזר אינו מוגן מפני סיכון של מחדל של לקוחו מעבר לים. לפיכך, הספק היה מעוניין שהקונה יתן לו ערבות מהבנקאי שלו, וקבע כי הבנק יהיה חייב בתשלום תמורתו אם הלקוח מחדל. הבנק לצורך כך יגבה עמלה מהלקוח בגין ערבות ולא ריבית במקרה של קבלת נאמנות.
- במילים אחרות, באשראי סחר, הבנק פועל כקרן והלווה הוא הסוכן שלו. בעוד שבמכתב האשראי, הבנק רק מבטיח את התשלום לספק הזר והוא אחראי רק אם הלקוח המקומי מחדל. לפיכך, לבנק יש את החיוב הראשון במקרה של מכתב אשראי, אך את החיוב השני במקרה של קבלת נאמנות.
לכן, הצעד הראשון והראשוני הוא להבטיח שללווה יש את המסמכים כדי להשתמש בזיכוי הנאמנות, ולכן התנאים הבסיסיים יהיו:
- שטר חליפין (BOE) המקובל על הקונה (הזמנת מכירה היא כוונה בלבד לקנות, אך BOE היא קבלה לשלם!)
- חשבונית אם כבר הועלתה על הקונה
- אישור רשויות המכס (אם מתקבל - במקרה של יצוא)
כמו כן, האמור לעיל הוא כללי ונפוץ בין מדינות. הבנקים המבוססים על חוקים מקומיים מחפשים מסמכים נוספים.
יתרונות
מספר 1 - מקור מימון קל
בדרך כלל, בנקים לא מהססים לתת אשראי אמון. הסיבה לכך היא כי בטוח שהכסף יוחזר בריבית לאחר מכירת הסחורה. זהו מצב win-win הן לבנק והן ללווה שכן הבנק מקבל כסף בצורה של ריבית והחברה מרוויחה כסף מבלי שתצטרך להשקיע בתחילה.
# 2 - נזילות מיידית
במזומן הזמין אחרת ניתן להשתמש למטרות הון חוזרות והשקעה אחרות. זה מאפשר לחברה ניהול אוצר יעיל.
חסרונות
מס '1 - שליטה מוגזמת
בנקים מציבים הרבה תנאים על הלקוח. תנאים מעטים הם:
- לקיים את המלאי הנוגע לאשראי אמון בנפרד
- שמור והנפיק דוחות לבנק על בסיס תקופתי.
- הסעיף לפיו "הבנק רשאי לבצע ביקורת מניות במידת הצורך"
- מגבלת עלויות
החברה עשויה להעלות עלויות נוספות מבחינת ריבית וכדי לעמוד בתנאים האחרים של הבנקים. ניתוח עלות-תועלת של קיים זה אמור להתבצע.
מס '2 - תיעוד מוגזם
אינך מקבל זיכוי מהימן אלא אם הוגש המינימום מהמסמכים לעיל. מעשית לא ניתן לקבל שחרור ממכס לייצוא סחורות ללקוח מבלי לייצר את הטובין בפועל.
( הערה: תחילה קונים את הטוב ואז עוברים למכירה)
סיכום
לפיכך, מקור המימון הזול ביותר עם תקופת בגרות גמישה יחסית הוא קבלת נאמנות. ניתן לבחור את המקור באמצעות ניתוח עלות-תועלת מתבקש ועל ידי הגשת מסמכים נדרשים.